UPS (UPS) 净利润率低于预期加剧了投资者对股息和财务实力的担忧

联合包裹服务公司 (UPS) 报告称，其净利润率从去年的 6.2% 小幅下滑至 6.1%。在过去五年中，该公司的盈利每年下降 2.1%，最近，UPS 公布了盈利负增长。展望未来，分析师预计盈利每年增长 7.6%，收入每年增长 2%。这两项预测均落后于美国市场的整体步伐。查看我们对联合包裹的完整分析服务。接下来，我们将了解这些结果如何与当前的市场叙述和有关 UPS 的社区对话相一致。有时，数字证实了这个故事，而有时则挑战了它。了解社区对联合包裹服务纽约证券交易所的看法：截至 2025 年 10 月的 UPS 收入和费用明细市盈率为 15 倍信号估值差距UPS 目前的交易价格为市盈率为 15 倍，低于 16.2 倍的全球物流行业平均水平和 18.5 倍的同行平均水平。这表明估值存在折扣。看多者认为，如果最近的成本节约和扩张努力取得成功，低于平均水平的市盈率将为大幅上涨留下空间。UPS 自动化现在处理总量的 64%。如果该公司达到看涨目标，改善的利润率和成本控制可能会证明重新评级为更高的市盈率是合理的看涨的投资者指出，随着盈利的持续进步和高利润细分市场的增长，该股可能会缩小其 DCF 公允价值 141.37 美元的差距，这意味着与当前 97.40 美元的价格相比还有相当大的空间。成本控制目标是节省 35 亿美元管理层预计，到 2020 年，将实现 35 亿美元的年化网络和自动化驱动的成本削减2025 年。正在进行的设施关闭和新的效率计划已经在进行中。分析师的共识指出，这些效率提升虽然很大，但必须抵消亚马逊销量下降和持续高涨的劳动力成本带来的收入损失。共识预计未来网络和网络重新配置将带来利润增长，但警告说，实现这些节省的前期中断和成本可能会限制短期盈利能力。预计三年内利润率扩大至 7.6% 取决于无缝执行和持久成本管理层，考虑到同时的收入逆风。股息一致性给长期信心带来阴影管理层尚未确认股息可持续性，并且 UPS 目前不被认为处于强劲的财务状况。这引起了对未来支出的担忧。共识指出，虽然该公司被认为提供价值和一定的增长，但薄弱的财务基础和缺乏确认的股息安全给以收入为中心的公司带来了紧张局势UPS 愿意削减低利润业务的目的是为了保护利润率和资本回报。但是，在财务实力改善之前，股息可靠性仍将受到质疑。强劲的股息可持续性可能会增强长期信心并支持估值，但数据尚未提供这种保证。故事继续后续步骤要了解这些结果如何与长期增长、风险和估值联系起来，请查看在 Simply Wall St 上列出有关 United Parcel Service 的全方位社区叙述。将该公司添加到您的关注列表或投资组合中，这样当故事发展时您就会收到提醒。认为您对结果有独特的看法？在短短几分钟内分享您的观点并形成您自己的叙述。按照您的方式进行您的 United Parcel Service 研究的一个很好的起点是我们的分析，其中强调了可能影响您投资的 3 个关键奖励和 2 个重要警告信号决定。看看还有什么UPS 面临着长期股息可靠性的不确定性，并且缺乏足够的财务实力来完全安抚以收入为中心的投资者。如果稳定且受到良好保护的收入最重要，请搜索这些收益率 > 3% 的 2015 年股息股票，以发现收益率较高、派息记录可靠且财务问号较少的股票。Simply Wall St 的这篇文章本质上是一般性的。我们提供仅使用公正的方法基于历史数据和分析师预测进行评论，我们的文章无意提供财务建议。 它不构成买卖任何股票的建议，并且不会考虑您的目标或您的财务状况。我们的目标是为您带来由基本数据驱动的长期重点分析。请注意，我们的分析可能不会考虑最新的价格敏感公司公告或定性材料。华尔街对提到的任何股票都没有头寸。本文讨论的公司包括 UPS。对本文有反馈吗？对内容感兴趣？与我们联系直接。或者，发送电子邮件至 [email protected]查看评论