Onex 宣布轉型投資和新戰略關係，以推動企業增長和股東價值

Onex 和 AIG 將以 70 億美元收購 Convex，Convex 是一家領先的專業財產和意外傷害（再）保險公司，該公司實現了行業領先的增長和強勁的承保盈利能力。 Onex 將擁有 Convex 63% 的股份，AIG 將擁有 35% 的股份，其餘股份由 Convex 管理團隊擁有。 AIG 將收購 Onex 9.9% 的股權，並將在未來三年內向 Onex 的私募股權和信貸策略投入 20 億美元。交易槓桿Onex 對 Convex 的了解以及在保險生態系統中深厚的專業知識，Onex 在該生態系統中創造了強勁的歷史投資業績。 多倫多，2025 年 10 月 30 日（環球通訊社）--Onex Corporation（“Onex”）今天宣布了一項轉型投資和新的戰略關係，以加速增長並推動企業價值創造。 Onex 的優勢包括：收購市場領先的專業財產和傷亡保險及再保險業務，其管理經驗豐富Onex 於 2019 年通過 Onex Partners V 成為 Convex Group Limited（“Convex”）的創始投資者，並與 Stephen Catlin、Paul Brand 和 Convex 管理團隊密切合作，將該業務打造成為一個非常成功、快速增長和盈利的組織。世界領先的保險公司之一美國國際集團公司（“AIG”）進行戰略投資，收購 Onex 9.9% 的股份。 AIG 將投資Onex 的私募股權和信貸策略管理著 20 億美元的新收費資產，符合其投資準則。 Onex 的資產負債表未來將更加高效地部署，並持續靈活地部署到核心專業領域，以推動強勁的長期投資資本增長。 “今天的宣布對 Onex 來說是合乎邏輯且具有基礎性的一步，”首席執行官 Bobby Le Blanc 表示。 “通過這些交易，我們將鞏固我們在保險行業業已重要的地位，獲得以下機構之一的支持：世界上最大的保險公司，加速我們資產管理業務的盈利能力，並促進我們投資資本的未來增長。”交易概述Onex 和 AIG 已達成協議，共同收購 Onex Partners V 及其共同投資者在 Convex 中持有的全部權益。 收購後，Onex 和 AIG 將分別擁有 Convex 約 63% 和 35% 的股份，其餘股份由Convex 管理團隊。本次收購對 Convex 的股權估值為 70 億美元，相當於 2025 年第三季度有形賬面價值的 1.9 倍。 Stephen Catlin、Paul Brand 和 Convex 管理團隊於 2019 年與 Onex Partners V 及其共同投資者提供的資金合作創立了 Convex，作為一家從頭保險公司。自那時起，Convex 已迅速成長為領先的專業財產和傷亡（再）保險公司其中：2025 年預計毛保費高達 60 億美元，過去三年毛保費複合年增長率為 25%，過去三年平均股本回報率為 18%。 Convex 管理團隊將保留對該業務的重大經濟利益，確保與 Onex 和 AIG 保持強有力的持續一致。 Convex 的一部分投資組合目前分配給 Onex 管理的基金，預計這一比例將在在此次交易中，AIG 同意在 Convex 收購完成的同時，認購 Onex 9.9% 的附屬投票權股份，收益總額約為 6 億美元。 AIG 還將在三年內向 Onex 管理的戰略做出 20 億美元的資本承諾，從而為 Onex 的費用相關收益帶來巨大利益。 AIG 將簽訂一項投資者權利協議，其中除其他外，包括對所收購股份的至少三年禁售期、慣例停頓條款以及向 Onex 董事會提名一名董事的權利，該董事將由 Onex 和 AIG 共同商定。 Onex 打算使用 AIG 認購收益為此次收購提供資金。 “憑藉 AIG 和 Convex 這兩個傑出的世界級組織，我們已準備好進入一個新的增長和創新階段，為所有利益相關者帶來價值，”Le Blanc 先生補充道。 “我們堅信，所有三個組織的專業知識和能力確實大於各部分的總和。”AIG 董事長兼首席執行官 Peter Zaffino 評論道：“我們正在與 Convex 的主要股東 Onex Corporation 建立戰略關係，該團隊由首席執行官 Bobby Le Blanc 領導，該團隊在投資高度專業化的保險資產方面擁有豐富的經驗。我很高興 Onex 致力於增加其在 Convex 的所有權份額，從而保持 Convex 的獨立性。從長遠來看，AIG 還將受益於 Onex 世界級投資基金的優先參與權，我期待與 Bobby 和他的才華橫溢的團隊合作，繼續在各個領域進行戰略投資。”Convex 集團執行主席 Stephen Catlin 表示：“六年來，Convex 團隊打造了非凡的業務。我們已成為全球專業保險和再保險領域的主要參與者，年保費收入高達 60 億美元，業務遍及全球多個領域。我們認識 Peter Zaffino 已超過 20 年，曾擔任過多個領導職務。我們非常欽佩他對整個行業做出的貢獻，以及他在 AIG 建立的出色團隊，成功執行了他的戰略願景，為 AIG 實現增長，並為 AIG 股東提供有吸引力的風險調整回報。這項交易確保了 Convex 的長期獨立性，並提供了一系列令人興奮的戰略機會。我們要感謝包括 Onex 在內的創始股東在成立過程中給予的堅定支持。 Convex 集團首席執行官保羅·布蘭德 (Paul Brand) 補充道：“這對 Convex 來說是一個非常令人興奮的發展。過去六年來，Convex 團隊付出了難以置信的努力，打造了一家世界知名的保險公司，我們認為此次交易是我們旅程下一章的開始。我們很高興繼續與 Onex 建立富有成效的合作夥伴關係，並且他們決定我們也很高興能夠與 AIG 建立新的關係。這項交易使我們比以往任何時候都能夠更好地服務我們的客戶和經紀商，並利用未來的市場機會。 ”財務考慮根據此次收購，Onex 將以約 38 億美元的價格收購 Convex 63% 的股權。Onex 打算將其在 Convex 的 7 億美元現有權益展期，其中剩餘資金通過 Onex 資產負債表上的 15 億美元現金和待定資產出售、以現有私募股權和信貸資產擔保的 10 億美元債務融資以及 AIG 認購中的 6 億美元股權融資收益來融資。所有交易完成後，Convex 預計將佔 Onex 投資資本的 42%，並成為未來股東價值創造的關鍵貢獻者。該交易預計將於 2019 年上半年完成。 2026 年，須經慣例監管部門批准。其他信息Onex 網站 www.onex.com 主頁上提供了有關今天公告的其他信息的演示文稿。謹此提醒，Onex 將於 11 月 7 日星期五上午發布 2025 年第三季度業績，隨後於美國東部時間上午 11:00 進行網絡直播，討論第三季度業績和本次交易。Onex 網站 www.onex.com 上將提供網絡廣播和在線重播的鏈接。Onex 由 Goldman Sachs & Co.LLC 擔任首席財務顧問，Latham & Watkins 和 Torys 擔任本次交易的法律顧問。關於 OnexOnex 代表其全球股東和客戶投資和管理資本。 1984年，我們在為客戶和股東創造價值方面有著悠久的記錄。我們的投資者包括廣泛的全球客戶，包括公共和私人養老金計劃、主權財富基金、銀行、保險公司、家族辦公室和高淨值個人。 Onex 總共管理著約 559 億美元的資產，其中 84 億美元是 Onex 自己的投資資本。 Onex 及其經驗豐富的管理團隊在多倫多、紐約、新澤西和倫敦設有辦事處，是 Onex 平台上最大的投資者。 Onex 在多倫多證券交易所上市，代碼為 (TSX:ONEX)。 有關 Onex 的更多信息，請訪問其網站： www.Onex.com。 Onex 的證券備案也可在 www.sedarplus.ca 上訪問。 關於 ConvexConvex 是一家國際專業保險公司和再保險公司，專注於各種業務領域的複雜專業風險。 Convex 在保險行業中佔據著獨特的地位，結合了無與倫比的經驗、聲譽和傳統的自由資產負債表。 Convex 在倫敦、百慕大、盧森堡和新澤西州。該公司擁有 A.M.Best 評級“A”（優秀）和 S&P 評級“A”。 有關更多信息，請訪問 www.convexin.com。 關於 AIGAIG, Inc.（紐約證券交易所股票代碼：AIG）是一家領先的全球保險組織。 AIG 提供保險解決方案，幫助 200 多個國家和司法管轄區的企業和個人保護資產並管理風險通過 AIG 運營、許可和授權以及網絡合作夥伴。 如需了解更多信息，請訪問 www.aig.com。 前瞻性聲明本新聞稿可能包含但不限於有關可能或假設的未來運營、績效或結果的聲明，其前面、後面或包含“相信”、“期望”、“潛力”、“預期”、“估計”等詞語， “打算”、“計劃”和類似含義的詞語將構成前瞻性聲明。本新聞稿中的前瞻性聲明包括有關 Onex Corporation 和 AIG, Inc. 收購 Onex Partners V 在 Convex Group 中的權益、AIG Inc. 認購 Onex 股票、AIG, Inc. 的資本承諾以及簽訂投資者權利協議的聲明。 就其性質而言，前瞻性信息會受到多種風險和風險的影響。不確定性，其中一些超出 Onex Corporation 和 AIG, Inc. 的控制範圍。本新聞稿中包含的前瞻性信息基於 Onex Corporation 和 AIG, Inc. 做出的某些關鍵預期和假設，包括但不限於收購和 AIG 投資將按照當前預期的條款完成、收購和 AIG 投資將按照當前預期的時間完成、收購完成的所有條件都將得到滿足或放棄，以及收購協議不會在收購完成之前終止。 前瞻性陳述不是保證。讀者不應過分依賴前瞻性陳述和信息，因為它們涉及重大且多樣化的風險和不確定性，可能導致實際運營、業績或結果與這些前瞻性陳述中所示的內容存在重大差異。除非加拿大證券法可能要求，否則如果重大事實因以下原因發生變化，Onex 沒有義務更新本文中包含的任何前瞻性陳述新信息、未來事件或其他因素。這些警示性陳述明確限定了本新聞稿中的所有前瞻性陳述。 非 GAAP 財務指標本新聞稿包含使用不符合 IFRS 會計準則的方法計算的非 GAAP 財務指標。以這種方式呈現的財務指標不具有 IFRS 會計準則規定的標準化含義，因此不太可能與其他機構提出的類似財務指標進行比較。 Onex 管理層認為這些財務指標為投資者提供了有用的信息。已在可行的情況下提供了非 GAAP 財務指標與合併財務報表中包含的信息的調節表。 聯繫人：Jill Homenuk
董事總經理 – 股東
關係與溝通
電話：+1 416.362.7711澤夫·科曼
副總裁、股東
關係與溝通
電話：+1 416.362.7711