Titanium 報告卡車運輸和物流業務連續第二季度實現正運營收入，物流收入增長 3.3%，現金狀況增強，2025 年第三季度債務減少 890 萬美元

在美國銷量持續增長的支持下，物流收入同比增長 3.3%，達到 6300 萬美元卡車和物流連續第二個季度實現正運營收入運營現金流增加至 950 萬美元，而 2024 年第三季度為 700 萬美元繼續去槓桿化資產負債表，消除了 890 萬美元的債務，同時季末現金餘額增加至 2070 萬美元

安大略省博爾頓，2025 年 11 月 10 日 (環球通訊社) -- 北美領先的運輸和物流服務提供商 Titanium Transportation Group Inc.（“Titanium”或“公司”）（多倫多證券交易所代碼：TTNM、OTCQX：TTNMF）很高興報告其截至 2025 年 9 月 30 日的三個月和九個月期間的財務業績。所有金額均以加拿大貨幣計算。

與 2024 年第三季度相比，2025 年第三季度財務和業務亮點

合併收入為 1.157 億美元，而 2024 年第三季度為 1.184 億美元合併 EBITDA1 為 890 萬美元，而 2024 年第三季度為 1,030 萬美元，合併 EBITDA 利潤率為 8.7% 經營活動產生的現金流增加至 950 萬美元，而 2024 年第三季度為 700 萬美元卡車運輸部門收入為 53.8 美元百萬美元，而 2024 年第三季度為 5810 萬美元物流部門收入為 6300 萬美元，比 2024 年第三季度的 6100 萬美元增長 3.3% 來自持續經營業務的完全攤薄調整後每股淨利潤為 0.01 美元，而 2024 年第三季度為 (0.01 美元) 截至 2025 年 9 月 30 日，手頭現金達到 2070 萬美元，於 2025 年償還了 890 萬美元債務

Titanium Transport Group 首席執行官 Ted Daniel 表示：“儘管經濟和貨運市場背景充滿挑戰，但我們第三季度的業績凸顯了整個業務的發展勢頭。在嚴格的定價、有針對性的資產合理化和加強執行的支持下，這兩個部門連續第二個季度實現了正營業收入。物流收入同比增長 3.3%，達到 6300 萬美元，而卡車運輸業務繼續提高連續盈利能力，反映出我們更加專注和可持續的運營模式的好處。”

“資產負債表實力仍然是首要任務。本季度我們產生了 950 萬美元的運營現金流，手頭現金增加至 2070 萬美元，並進一步減少了 890 萬美元的債務。這些行動增強了我們的財務靈活性，幫助我們應對市場波動，同時保持長期機遇。在今年剩餘時間裡，我們的重點將繼續放在保證金保護、運營紀律和提高整個網絡的效率上。”丹尼爾先生補充道。

2025 年迄今第三季度財務摘要與 2024 年迄今第三季度相比

合併收入為 3.562 億美元，與 2024 年第三季度的 3.464 億美元相比增長 2.8%。 EBITDA1 為 2770 萬美元，而 2024 年第三季度為 3020 萬美元，EBITDA 利潤率 1 為 8.7% 物流部門收入為 1.947 億美元，與 1.734 億美元相比增長 12.3%。 EBITDA1 880 萬美元，EBITDA 利潤率為 5.1%。卡車運輸部門收入為 1.643 億美元。 EBITDA1 為 2190 萬美元，EBITDA 利潤率為 15.0%。完全攤薄後的每股淨利潤為 (0.04 美元)，而 2024 年第三季度為 (0.07 美元)。

2025 年第三季度財務業績摘要（單位：千加元）

2025 年第 3 季度 2024 年第 3 季度 2025 年至今 % 變化 2024 年至今 % 變化 合併業績 收入115,721 118,399 (2.3%) 356,248 346,405 2.8% EBITDA18,906 10,292 (13.5%) 27,666 30,195 (8.4%) EBITDA 利潤率18.7% 9.8% 8.7% 9.9% 淨利潤560 (1,500) 137.3% (1,809) (3,147) 42.5% 每股淨利潤0.01 (0.03) (0.04) (0.07) 卡車運輸收入53,847 58,103 (7.3%) 164,338 174,905 (6.0%) EBITDA17,725 7,859 (1.7%) 21,933 23,534 (6.8%) EBITDA 利潤率116.1% 15.5% 15.0% 15.6% 物流收入62,953 60,963 3.3% 194,673 173,353 12.3% EBITDA12,303 3,560 (35.3%) 8,800 9,765 (9.9%) EBITDA 利潤率14.2% 6.5% 5.1% 6.3%

EBITDA 和營業收入與淨利潤之比（單位：千加元）

2025 年第 3 季度 2024 年年初至今 2025 年年初至今 2024 年淨利潤（損失）560 (1,500) (1,809) (3,147) 添加（扣除）出售財產和設備的損失（收益）(724) 324 2,846 (2,568) 財務成本2,456 2,858 7,738 9,760 財務收入(81) (65) (264) (264) 外匯損失（收益）118 (736) (712) 1,043 所得稅追回(105) (286) (458) (2,213) 終止經營損失0 1,093 0 1,053 營業收入2,224 1,688 7,341 3,664 折舊6,682 8,145 20,325 25,157 客戶名單攤銷0 459 0 1,374 EBITDA8,906 10,292 27,666 30,195

EBITDA 利潤率（千加元）

EBITDA 利潤率按 EBITDA 佔燃油附加費前收入的百分比計算。管理層依賴此衡量標準來衡量我們從核心經營活動中產生經營現金流量佔收入（扣除燃油相關項目）的能力的指標。

2025 年第三季度 2024 年第三季度 年初至今 2025 年初至今 2024 EBITDA8,906 10,292 27,666 30,195 收入102,267 105,038 316,825 305,343 EBITDA 利潤率8.7% 9.8% 8.7% 9.9%

營業利潤（千加元）

營業利潤率按營業收入佔燃油附加費前收入的百分比計算。 管理層依賴這種衡量方法，因為它是我們從核心運營活動中產生回報的效率的指標。

2025 年第三季度 2024 年至今第三季度 2025 年至今 2024 年至今 營業收入2,224 1,688 7,341 3,664 收入102,267 105,038 316,825 305,343 營業利潤率2.2% 1.6% 2.3% 1.2%

2025年展望

Titanium Transport Group 首席執行官特德·丹尼爾 (Ted Daniel) 評論道：“貨運市場仍然充滿挑戰，雖然我們繼續預計復甦會逐步且不均衡，但我們仍將重點放在我們能夠控制的事情上。”

“我們的首要任務保持不變：保護利潤率、保持資產負債表實力，並在我們的網絡中嚴格執行。在嚴格的定價、有針對性的資產合理化和持續技術投資的支持下，我們精細化運營模式的好處正變得越來越明顯。我們將繼續減少債務，並有選擇地投資於高回報機會，以增強我們的競爭地位。隨著市場狀況的發展，我們相信鈦金屬有能力變得更加強大，擁有更高效的成本結構，並為可持續增長和長期價值創造奠定堅實的基礎。”丹尼爾先生。

2025年指導

在持續的宏觀經濟不確定性、貨運市場波動和不可預測的關稅背景下，Titanium Transport 預計下一季度收入為 1.12 億至 1.17 億美元，EBITDA 率為 8.5% - 9.5%。公司對業務基本面仍然充滿信心，並專注於運營執行、利潤保留和現金生成。

電話會議

公司還將於東部時間 2025 年 11 月 11 日星期二上午 8:00 與總裁兼首席執行官 Ted Daniel 舉行分析師和投資者電話會議，討論其業績。

電話會議詳情：

日期：2025 年 11 月 11 日星期二
時間：上午 8:00 ET
北美撥入號碼：1-800-717-1738
國際撥入號碼：1-289-514-5100

2025 年 11 月 24 日午夜之前均可觀看電話會議重播。

回放詳情：

北美撥入號碼：1-888-660-6264
國際撥入號碼：1-289-819-1325
會議ID：36001
密碼：36001#

欲了解更多詳情，或訪問 Titanium 的投資者關係網站：https://www.ttgi.com/investors

關於鈦

Titanium 是北美領先的運輸公司，為加拿大和美國提供基於資產的卡車運輸業務和物流經紀業務，擁有約 850 台動力裝置、3,000 輛拖車、1,300 名員工和獨立業主經營者。 Titanium 為 1,000 多家客戶提供整車、專線和跨境卡車運輸服務、物流以及倉儲和配送。 Titanium 在加拿大和美國建立了基於資產和經紀業務，擁有 18 個客戶(18) 個地點。 Titanium 是公認的資產型卡車運輸公司買家，自 2011 年以來已完成十三 (13) 筆交易。 Titanium 在 2020 年首屆《金融時報》美洲增長最快的公司中名列前 500 強。該公司連續十一 (11) 年被《加拿大商業》評為加拿大增長最快的公司之一。連續四 (4) 年，Titanium 還被評為《環球郵報》加拿大商業報告評選的加拿大最佳成長型公司。 Titanium 在多倫多證券交易所上市，OTCQX 代碼為“TTNM”和“TTNMF”。

非國際財務報告準則財務指標

以下財務指標在 IFRS 下不具有任何標準化含義，並且可能無法與其他公司採用的類似指標進行比較：

“息稅折舊攤銷前利潤”（“EBITDA”）計算為折舊、攤銷、資產減值、設備銷售損益、財務收入和成本、外匯損益、所得稅費用、交易成本、加速客戶清單攤銷和商譽減值之前的淨利潤。

“EBITDA 利潤率”按 EBITDA 佔燃油附加費前收入的百分比計算。

“營業收入”計算為資產減值前的淨收入、設備銷售損益、財務收入和成本、外匯損益、所得稅費用、交易成本、加速客戶名單攤銷和商譽減值。

“營業利潤率”按營業收入佔燃油附加費前收入的百分比計算。

“自由現金流”的計算方法為經營現金流加上融資租賃應收款收益和處置收益，減去資本支出。

公司管理層認為，這些財務指標與其他國際財務報告準則財務指標結合使用時，對投資者和其他讀者來說是有用的，因為它們是管理層內部用於評估業績的衡量指標。但是，這些財務指標旨在提供額外信息，不應單獨考慮或作為根據國際財務報告準則編制的財務業績指標的替代品。

關於前瞻性陳述的警告聲明

本新聞稿中包含的某些陳述構成加拿大證券法含義內的前瞻性信息。提供前瞻性陳述的目的是幫助讀者了解 Titanium 目前的預期和與未來相關的計劃，請讀者註意此類陳述可能不適用於其他目的。前瞻性信息可能與 Titanium 的未來前景和預期事件有關，並可能包括有關或的財務狀況、業務戰略、預算、訴訟、預計成本、資本支出、財務業績、稅收和計劃及目標的陳述。特別是，有關鈦金屬或其所在行業的未來收購、信用、業績、成就、前景或機會的陳述均屬於前瞻性陳述。 在某些情況下，前瞻性信息可以通過“可能”、“可能”、“將”、“能夠”、“應該”、“會”、“發生”、“預期”、“計劃”、“預期”、“相信”、“打算”、“尋求”、“目標”、“估計”、“目標”、“項目”、“預測”、“預測”、“潛力”、“繼續”等術語來識別。 “可能”、“時間表”或其否定詞或涉及非歷史事實的其他類似表達。

前瞻性陳述中包含的信息基於用於得出結論或做出預測或推測的某些重大假設，包括管理層對歷史趨勢、當前狀況和預期未來發展的看法，以及認為在具體情況下適當的其他考慮因素。雖然管理層根據當前可獲得的信息認為這些假設是合理的，但它們可能被證明是不正確的。

本新聞稿中的前瞻性陳述均已註明日期，且僅與截至本新聞稿發布之日的事件或信息相關。除法律特別要求外，Titanium 不承擔在陳述作出之日後公開更新或修改任何前瞻性陳述的義務，無論是由於新信息、未來事件或其他原因，或反映意外事件的發生。

TSX 及其監管服務提供商（該術語在 TSX 政策中定義）均不對本新聞稿的充分性或準確性承擔責任。

聯繫方式

鈦交通集團有限公司
特德·丹尼爾，註冊會計師，CA
首席執行官
(905)266-3011
[email protected]
www.ttgi.com

對於投資者
詹姆斯·鮑文
416-519-9442
[email protected]

1 請參閱“非國際財務報告準則財務指標”