今週の注目すべきアナリストの電話: Charter、Datadog、Palantir が上位に挙げられる

金曜日、S&P 500 (SP500 [https://seekingalpha.com/symbol/SP500#hasComeFromMpArticle=false#source=section%3Amain_content%7Cbutton%3Abody_link%7Cfirst_level_url%3Anews]) は緑色で取引を終えた一方、ナスダック (COMP:IND) [https://seekingalpha.com/symbol/COMP:IND]) とダウ (DJI [https://seekingalpha.com/symbol/DJI]) は、今週それぞれ 3% 以上下落し、0.9% 以上下落しました。ウォール街では、アナリストによる多数の格上げおよび格下げがありました。今週の主なコールの一部は次のとおりです。

第3四半期の結果を受けてチャーターが格下げされる

KeyBanc Capital Markets は、第 3 四半期の結果が低迷したことを受け、チャーター コミュニケーションズ (CHTR [https://seekingalpha.com/symbol/CHTR]) のセクター ウェイトをオーバーウェイトからオーバーウェイトに引き下げました。

同調査会社は、同社が第3四半期の住宅向け収益、調整後EBITDA、ブロードバンド/ワイヤレス純増のすべてで予想を下回ったと指摘し、同時に市場開拓や価格設定/パッケージングの変更にもかかわらず、ブロードバンド加入者の伸びが下振れしていることを強調した。

同調査会社は「その後さらに設備投資が減少する可能性があると見ているが、ブロードバンド加入者と調整EBITDAの伸びが伴わない限り、投資家がこのFCFを高い倍率で評価する可能性は低いと考えている。これはわれわれがもはや期待していない」と調査会社は述べた。

DATADOGがKEYBANC Capitalで評価をアップグレード

Datadog (DDOG [https://seekingalpha.com/symbol/DDOG]) は、第 3 四半期決算 [https://seekingalpha.com/news/4517158-datadog-soars-after-q3-beat-raises-2025-outlook] が予想を上回り、同社が 2025 年通年の見通しを引き上げたことを受け、KeyBanc Capital によってセクター ウェイトからオーバーウェイトに格上げされ、目標株価は 230 ドルとなりました。

エリック・ヒース氏率いるアナリストは、「セクターウェイトを維持していた2つの懸念領域が前向きに現実化したため、DDOG株をオーバーウエートに格上げする。1）OpenAIを除く収益が加速し、その強さが広範囲に及ぶこと、2）第3四半期にコミットメントを更新/拡大した後、今後数四半期の持続的なOpenAI支出が見通しられること」と述べた。

NVIDIA が Loop Capital からストリート ハイプライス ターゲットを獲得

Nvidia (NVDA [https://seekingalpha.com/symbol/NVDA]) は、ウォール街の新たな最高株価目標 [https://seekingalpha.com/news/4512861-nvidia-rises-as-loop-capital-sees-85t-valuation-with-new-street-high-350-price-target] を、250 ドルから引き上げました。アナリストのアナンダ・バルア氏は、NVIDIA は GB200 NVL72 ラックのおかげで、今後 12 ～ 15 か月で GPU の出荷が急増すると信じていると述べました。

ローゼンブラット証券もエヌビディアの目標株価を215ドルから240ドルに引き上げ、「買い」の格付けを繰り返した。

HSBCがパランティアのPTを引き上げた

パランティア（PLTR [https://seekingalpha.com/symbol/PLTR]）は、HSBCが今週初めに四半期決算を発表した後、エンタープライズソフトウェア大手の目標株価を引き上げ[https://seekingalpha.com/news/4515869-palantir-in-focus-as-hsbc-raises-price-target-after-earnings]したため、注目を集めていた。

アナリストのスティーブン・バーシー氏は「米国の商業部門の収益は2025年から29年にかけて59.3％のCAGRで増加し、2029年には93億ドルになると予想している」と述べた。バーシー氏は決算を受けてパランティアの投資判断をホールドとし、目標株価を181ドルから197ドルに引き上げた。

「しかし、企業が実験している社内 AI プロジェクト（パランティアに限ったものではない）の ROIC がしばしば期待外れであることを示唆するいくつかの逸話やレポートを目にしていることは警告しておきます。これにより、今後の契約締結のペースが遅くなる可能性があると私たちは考えています」とバーシー氏は述べた。

バンク・オブ・アメリカは、人工知能による需要の推論が追い風になっているとの考えを理由に、クラウド技術企業DIGITALOCEAN（DOCN [https://seekingalpha.com/symbol/DOCN]）を「アンダーパフォーム」から「バイ」にダブル格上げした。PTもまた、次の水準に引き上げられた。会社の結果とガイダンスに従って、34 ドルから 60 ドルに。

モルガン・スタンレーは、ワイヤレス・サウンド・システム・ソリューション会社が第4四半期決算を報告した後、SONOS（SONO [https://seekingalpha.com/symbol/SONO]）に対する投資評価をアンダーウェイトからイコールウェイトに引き上げた[https://seekingalpha.com/news/4517539-morgan-stanley-ups-rated-on-sonos-after-new-ceos-visionary-like-strategy]。 同調査会社は、トム・コンラッド最高経営責任者（CEO）が入社して以来の同社の自助努力に感銘を受けており、関税コスト上昇の影響についての懸念は誇張されていると述べた。

バンク・オブ・アメリカ・セキュリティーズは、保険ブローカーの業績が株式市場全体に比べて著しく低いにもかかわらず、マーシュ・アンド・マクレナン・カンパニーズ（MMC [https://seekingalpha.com/symbol/MMC]）とブラウン・アンド・ブラウン（BRO [https://seekingalpha.com/symbol/BRO]）の両株を格下げした。ブラウン・アンド・ブラウンについては、BofAのアナリスト、ジョシュア・シャンカー氏が株価下落のさなか、株式を「買い」から「中立」に引き下げた。 「損害保険料率の軟化と一般的な経済不確実性の背景」。

同証券会社はまた、「不動産金利の軟化による短期的な逆風により、今後の本業的成長の見通しが低下する」ことを前提に、マーシュ・アンド・マクレナンの推奨を「ニュートラル」から「アンダーパフォーム」に引き下げた。

市場の詳細

* 株価下落をレイオフのせいにしないでください [https://seekingalpha.com/article/4840202-dont-blame-decline-in-stock-prices-on-layoffs]
* SP500: バブル崩壊が進行中 - トップは 6,890 にマーク [https://seekingalpha.com/article/4840183-sp500-the-bubble-burst-underway-the-top-is-marked-at-6890]
* S&P 500 の集中度がますます気になる [https://seekingalpha.com/article/4840180-sp500-concentration-is-worrying-me-more-and-more]
* FRBのムサレム氏は、労働市場に保険を提供するために政策金利が緩和されたと述べている[https://seekingalpha.com/news/4518098-feds-musalem-says-policy-rate-has-been-eased-to-provide-insurance-to-the-labor-market]
*労働市場への不安が支配的になる中、米国株は赤字で取引を終え、トレーダーは債券に群がる [https://seekingalpha.com/news/4517377-sp500-dow-jones-nasdaq-composite-stock-market-news]